Tesis doctoral de Liliana Pedraja Rejas
La presente investigación se denomina «modelo wiener-gauss: su aplicación en la formación de precios de índices bursátiles en españa y chile». la pregunta relevante se asocia a conocer si ¿la formación de precios de los índices general bursátil de Madrid (igb) e índice general de precios de las acciones de chile (igpa), siguen un proceso estocástico del tipo wiener-gauss?. la revisión a los aportes conceptuales y a las aplicaciones en el ámbito de la economía financiera de modelos estocásticos en valoración de activos financieros, permite validar la pertinencia de la presente investigaicón, toda vez que por medio de un trabajo integrador se conjuga la explicación y predicción de precios en un horizontes determinado. los resultados sugieren que el modelo wiener-gauss proporciona las bases para realizar estimaciones de precios semanales, quincenales y mensuales de ambos índices, las cuales son adecuadas desde el punto de vista econométrico, considerando precios de cierre de los índices igb e igpa comprendidos entre los años 1995-2002. por último se llega a concluir que, en el horizonte bajo estudio, la rentabilidad semanal del igb de Madrid e igpa de chile siguen una distribución normal. por tanto, la bolsa de valores de Madrid así como la bolsa de valores de santiago de chile, presentan un comportamiento esencialmente eficiente, de acuerdo a la forma débil, en la formación de precios semanales de estos activos financieros.
Datos académicos de la tesis doctoral «Modelo wiener-gauss: su aplicación en la formación de precios de índices bursátiles de españa y chile«
- Título de la tesis: Modelo wiener-gauss: su aplicación en la formación de precios de índices bursátiles de españa y chile
- Autor: Liliana Pedraja Rejas
- Universidad: Politécnica de Valencia
- Fecha de lectura de la tesis: 18/09/2003
Dirección y tribunal
- Director de la tesis
- Ricardo Server Izquierdo
- Tribunal
- Presidente del tribunal: Juan Francisco Julia igual
- sebastián Balasch parisi (vocal)
- Carlos García-gutierrez fernández (vocal)
- María desamparados Melián navarro (vocal)
